거래량으로 세력의 움직임을 파악하자 On Ballance Volume(OBV)

오늘은 OBV 지표를 보는법에 대해 설명해드릴려고 합니다.

OBV 지표를 보는법

OBV(On Ballance Volume) 란?

그랜빌이 1963년 에 고안한 것을 보완 발전 시킨것으로 거래량은 항상 주가를 선행 반영한다는 것을 전제로 분석하는 기법으로 주식의 기본적인 룰인 '매수가 많으면 주가는 상승 ' , '매도가 많으면 주가는 하락' 한다는 원리와 '거래량은 주가의 그림자' 라는 원리를 접목한것으로 전일에 비해 주가가 상승한 날의 거래량을 OBV 에 더하고 하락한 날의 거래량은 OBV 에서 빼 총 누적 지수를 만드는 것입니다.

OBV 지표는 해당 종목이 현재 세력 의 매집 단계인지 아니면 분산 단계에 있는지 알아보는 지표로 쓰이며 주가가 상승한 날에 거래량이 급증 할경우 향후 주가의 하락을 예측할수 있습니다.

OBV 계산 하는 방법

일차	당일 종가	일일 거래량	OBV
1일차	355	400	300
2일차	350	200	100
3일차	360	250	350
4일차	365	255	605

당일 종가가 전일 종가 대비 상승할경우

OBV 종가 = 전일 OBV + 당일 거래량

당일 종가가 전일 종가 대비 하락 했을 경우

OBV 종가 = 전일 OBV - 당일 거래량

EX)

1일차 종가가 355 거래량은 400 OBV 를 300 으로 가정할경우

2일차에 전일 종가에 비해 가격은 5원이 빠진 350원에 거래가 되었습니다.

그러므로 300(전일OBV) - 당일 거래량(200) 식이 성립 하며 2일차의 OBV 는 100이 됩니다.

3일차는 350에서 10원 오른 360원에 거래가 되었으며 100(전일OBV) + 당일 거래량(250) 으로

3일차의 OBV 는 350이 됩니다.

OBV 를 활용한 매매 방법

OBV 를 활용하기 위해서는 "다이버 전스" 에 대한 기본 개념이 필요 합니다.

향후 같이 업데이트를 할예정이니 지금은 일단 이렇구나 라는 정도로만 봐주시면 감사하겠습니다.

OBV 가 상승일때 매수

위에는 종목에 대한 차트이며 아래는 OBV 지표의 선 차트입니다.

빨간 동그라미를 보시면 가격이 하락한 이후 OBV 즉 거래량이 급격하게 늘어나는 모습을 보여줍니다.

또한 이와 함께 주가의 하락이 아닌 주가의 상승을 이뤄 내면서 거래량 또한 저점을 높이는 모습을 확인할수 있습니다.

이러한 모습이 나타날때는 우리는 매수를 할수 있는 시점이 됩니다.

OBV 가 감소 할때 매도 시점

위와는 반대로 OBV가 줄어들때 입니다.

가격적인 모습으로 볼때는 꾸준히 우상향 하는 모습을 보이는거 같지만 OBV 차트는 점점 내려가는 모습(하락 다이버전스) 를 형성 하면서 결국에는 급락하는 모습을 볼수 있습니다.

이처럼 OBV 가 점차 감소할경우 매도 시점으로 볼수 있습니다.

OBV 의 횡보 일때 매수 시점

가격과 함께 OBV 또한 횡보하는 차트입니다. 보통 이럴경우 해당 종목에 대한 모멘텀이 살아 있기 때문에 거래량이 크게 안빠지는 모습을 보여주게 되며 이때 추세전환을 예측할수 있으며 결국 주가의 상승을 이뤄낸 모습입니다.

OBV 매매시 주의 할점

OBV 또한 보조 지표이기 때문에 항상 맞을수는 없습니다.

위 차트의 경우 OBV 는 큰 변화 없이 횡보를 하는 모습을 보이고 있습니다.

위에서 배운 대로라면 OBV 가 횡보 하기 때문에 우리는 이때가 매수시점이 됩니다.

하지만 캔들 차트를 볼경우 지속적으로 하락과 함께 기존에 유지해오던 추세 이탈로 인해 가격이 심하게 빠지는 모습을 볼수 있습니다.

OBV 로만으로는 가격의 상승과 하락 여부를 판단하는데 굉장히 큰 어려움이 있습니다. 그렇기 때문에 다른 보조지표

"이동평균선" , "볼린저 밴드" 와 같은 지표들과 함께 보는것을 추천드립니다. 예를들어 이동평균선 과 OBV 모두 상승 한다는 신호를 보일때 상당히 높은 신뢰도를 가지고 매매를 하는것이 가능합니다.

2021/02/26 - [차트팁] - 볼린저 밴드 를 활용한 매매 방법

2021/02/19 - [차트팁] - 가격의 이동 평균 을 선 으로 나타내는 이동 평균선

마치며

지금까지 OBV(On Ballance Volume) 대해 설명 하였습니다.

요약 한다면

OBV 의 상승과 함께 가격또한 상승할경우 추가 상승 가능

OBV 는 하락을 하지만 가격은 상승할경우 조정 가능(매도시점)

OBV 가 횡보할경우 추세전환을 염두할수 있다.

보조지표는 단순하게 여러분의 매매를 조금더 편하게 해줄수 있는 도구일뿐 해당 지표들이 모든것을 말해줄수 없습니다. 많은 차티스트들은 차트에 답이 있다고 말하지만 뉴스에 따라 주가의 변동이 가능하기 때문에 항상 해당 종목에 대한 모멘텀과 기업에 대한 이해도가 필요합니다.